10月16日契机早知谈：华为原生鸿蒙+新品发布会！国产替代更近了

【趋势研判】

10月15日，商场全线调动，沪指险守3200点。三市共成交1.65万亿，与上个往还日终点；共有4482股收跌。截止收盘，沪指跌2.53%，深成指跌2.53%，创业板指跌3.22%。

【热门总结】

各板块无数着落，仅有游戏、电商等少数板块收涨，华为想法冲高回落分化，大金融、油气开采、科创次新、煤炭等板块跌幅居前，海通证券跌超7%。

【趋势瞻望】

好意思联储11月大幅降息的预期毁坏，使得好意思元相对其他货币赶快走强，离岸东谈主民币兑好意思元汇率一度跌破7.12关隘，日内跌超350点，牵涉A股走弱；另外，东北亚地缘场所的变化，亦牵涉了商场热诚。

瞻望后市：从走势上看，商场仍处于震憾整理的阶段；前期商场的波动较大，在震憾洗盘的历程中，出现大幅波动亦然平素的，无谓过度系念。

标的：HBM想法。近期，英伟达股价再改换高，Blackwell供不应求，有望拉动系数英伟达产业链；而HBM芯片是AI算力的紧要一环，当今发展迅猛。短期来看，HBM与存储器技巧与期骗论坛将于10月16日在深圳举办，或将刺激HBM干系想法的炒作。

【盘前必读】

（1）决议层对三军军意义论职责会议作出紧要指示强调，全面加强新时期新征途军意义论职责，确立中国特色当代军意义论体系；

（2）至2050年我国空间科学发展道路图公布 分为三个阶段；

（3）三部门：12月1日起全面施行水资源费改税试点 水资源税收入沿途包摄方位；

（4）好意思油跌破70好意思元/桶 为10月3日以来初度；

（5）近期地皮商场再现吵杂 一些民营房企启动返场拿地；

（6）近期新开户投资者更可爱ETF往还 执仓者进步至3成；

（7）2023年度个税汇算清缴数据发布 得回笼统所得的东谈主员中无需交纳个税的东谈主员占比杰出七成。

【热门跟踪】

1、华为海想

华为干系想法执续强势，华为欧拉、华为昇腾、华为星闪、鸿蒙想法等王人涨，宇信科技、艾融软件、润和软件、软通能源等大涨。

华为布告，将于10月22日19:00举办原生鸿蒙之夜暨华为全场景新品发布会。

据分析东谈主士臆度，华为可能会在这次行动上公布HarmonyOS NEXT（原生鸿蒙/纯血鸿蒙）的最新阐发和异日主见，同期发布一大波全场景新品，可能波及平板、智谋屏、智能家居等多个界限。

此外，按照华为新机发布节拍，华为可能会在近期发布nova 13系列。

另据媒体报谈，备受关怀的华为Mate 70系列整机仍是量产，定于11月上市。供应链东谈主士称，“零部件仍是在供货，快的话10月底也有可能，当今手机整机仍是分娩许多了。”

从政策的角度来看，面前，国产替代、自主可控执续鼓吹，华为算作国内科技领军企业，在芯片（麒麟芯片、昇腾芯片等）、操作系统（鸿蒙、欧拉等）等方面均处于最初地位，是罢了国产替代、自主可控的要道一环。

关怀华为产业链细分界限的龙头企业。

2、AI大模子

Sora(文生视频)想法涨幅居前，天龙集团20%涨停、群兴玩物10%涨停。

近期文生视频新模子密集发布，生意化期骗预期执续提振。

在国外，Meta认真发布了300亿参数的最大基础文生视频模子Movie Gen Vedio。可罢了文本生成视频及音频、图片生成视频、个性化视频生成、精确裁剪视频等功能。并可通过“不雅看”视频来学习视觉天下不休进步。

在国内，字节杰出一语气发布两款视频生成大模子PixelDance和Seaweed，其能让不同东谈主物完成多个动作指示的互动，并让视频东谈主物面目、服装细节等在不同运镜下也保执一致，接近实拍后果。

而国产AI视频模子潞晨Vedio Ocean近日也发布更新，文生视频后果大幅进步，还守旧图生视频和变装视频生成。

尤其中国出动发布的九天善智多模态基座大模子，可适配17款国产AI芯片，显赫裁减了文生视频模子研发的门槛

而国表里科技巨头在视频生成模子技巧旅途、后果方面竞赛加码，关于在游戏等多个产业的降本增效期骗预期进一步提速，也刺激干系想法短线有所活跃。

【公告掘金】

中国建筑（601668）：控股股东中建集团拟6亿元-12亿元增执公司股份

浙江建投（002761）：子公司华兴修筑中标15.69亿元时势

华电能源（600726）：拟投资64.95亿元确立66万千瓦热电联产机组与新能源一体化联营时势

正丹股份（300641）：第三季度净利润5.39亿元 同比增长37872.2%

昆仑万维（300418）：拟与外企数科成立东谈主工智能招聘合股公司

【商场寻宝】

一、寰球最大低空通讯网！15城+15央企+多部委布局3.5万亿“计谋赛谈”

据新浪财经讯息，日前，工信部暗意，四季度将会同干系部门，长远场景期骗，耕作壮大低空经济、智能制造等新质分娩力。

日前，中国出动与15个领航城市及15家领军央企纠合布告共同启动低空经济协作，主见到2025年创建100个行业标杆示范时势。与此同期，北京、上海、常州、杭州、合肥、西安等15个城市布告联袂共建低空经济生态圈，将和电信运营商协作开发一些低空遨游道路以及低空期骗示范区。当今国内已有330余个城市启动最新的5G-A收罗部署，将打造酿成一张寰球最大界限的低空通讯网。

算作联接传统和新界限的新赛谈，筹商低空经济将完善基础设施和运兴修立，拓展更先进的遨游器技巧，扩大全新的期骗场景，为干系产业提供更多发展增量。Wind数据裸露，当今A股已有70家公司被纳入低空经济指数。这个被民航局预估“在2035年商场界限将达到3.5万亿元”的“计谋级新兴赛谈”，仍是从决议层贪图，到方位推动基建时势、拓延期骗场景，再到企业连续订单，产业链生意化落地将带来更多成长性契机。

干系上市公司：苏交科（300284）、光智科技（300489）

二、Blackwell供不应求，英伟达股价再改换高！国内三大产业链有望受益

据财联社讯息，英伟达10月14日收盘再创历史新高，市值达到3.39万亿好意思元，成为仅次于苹果（3.52万亿好意思元）的好意思股第二大上市公司。英伟达CEO黄仁勋最近暗意，对下一代东谈主工智能GPU Blackwell的需求“汗漫”，筹商这款新址品第四季度将带来数十亿好意思元的收入。

英伟达Blackwell的强劲需求，将不时沉稳其在寰球高性能经营和东谈主工智能（AI）界限的指示地位，同期有望拉动国内的英伟达干系产业链。关于国内的英伟达产业链来说，铜缆、光模块和PCB等硬件居品在数据中心的高效运作中占据紧要隘位。

英伟达Blackwell系列芯片分娩爬坡主见在2024年四季度启动，并执续到2025年；筹商Blackwell将在2024年四季度罢了数十亿好意思元的收入；Blackwell的需求远杰出供应，筹商这种供不应求的情况将执续到2025年。英伟达产业链有望执续高景气，关怀铜贯穿、光模块和PCB标的的细分龙头企业。

干系上市公司：中际旭创（300308）、沃尔核材（002130）

三、国表里商场“双增长”，拔高这个估值低位、机构低配的赛谈

据网易讯息，最新数据裸露，国内游戏开发商游戏科学成效踏进Steam顶尖刊行商名次榜，位居第12名，超越了多家著明公司。数据裸露，游戏科学的总收入已杰出10亿好意思元。

收货于“黑听说”的寰球爆火，国产游戏的商场联想空间被大幅拓展，干系产业链的“估值预期”当然情随事迁。这其中“国产游戏”国外“圈钱”的能力，日益被驻扎。访问裸露，2024 年寰球用户的步履俗例和趣味偏好呈现出更碎屑化的特色，轻量化的“小游戏”（小方法出动游戏）冉冉成为寰球游戏行业的“新兴增长点”。

干系证明裸露，2024年上半年，小游戏的收入为166亿元，同比增长达60%。并且小游戏商场收入已连气儿三年保执高速增长。干系统计裸露，传媒板块合座处于估值历史低位、公募基金“低配”的“双低”气象，而跟着诸多新款重磅游戏上线，有望推动游戏行业功绩增长预期进步，那些具有较高分成能力和特准规划权的公司是值得关怀。

干系上市公司：中青宝（300052）、佳云科技（300242）

四、原生鸿蒙+新品发布会！华为重磅大会行将举行，国产替代、自主可控再进一步

据财联社讯息，华为布告，将于10月22日19:00举办原生鸿蒙之夜暨华为全场景新品发布会。

华为行将发布的HarmonyOS NEXT和一系列全场景新品，裸显露其在软件和硬件界限的最新阐发，国产替代、自主可控再上前迈出一步！全场景新品发布会不仅波及手机，还涵盖了平板、智谋屏、智能家居等界限，意味着华为在“1+8+N”全场景计谋上的长远布局。通过HarmonyOS的长入贯穿和箝制，华为正打造一个圆善的生态系统，将软件与硬件深度和会，从而罢了更好的用户体验。

数据裸露，以OpenHarmony为底座的鸿蒙生态开荒数目仍是杰出9亿台，等闲粉饰多种智能末端，进一步扩大了国产自主生态的影响力。跟着华为在硬件和软件上的执续改换，华为产业链的长进看好，有望进一步推动国产化程度，增强国内供应链的自主可控能力。在华为的拉动之下，产业链凹凸游的干系企业将成功管益，关怀华为产业链细分界限如鸿蒙、昇腾、欧拉、鲲鹏等门径的龙头企业。

干系上市公司：中科创达（300496）、诚迈科技（300598）

【往还请示】

当天新股申购

新铝时期

这次刊行总和2397.36万股，网上发步履683.2万股，行业市盈率20.63倍，刊行市盈率14.57倍，申购代码为：301613，申购价钱：27.7元，单一帐户申购上限6500股，申购数目500股整数倍。公司主营:从事新能源汽车电板系统铝合金零部件的研发、分娩和销售。